Als u aan een bank denkt, denkt u waarschijnlijk aan een plaats die deposito’s in ontvangst neemt, cheques en spaarrekeningen onderhoudt en leningen aanbiedt zoals hypotheken. Dat is waar, maar er is een heel ander soort bank die zich richt op aandelen, obligaties en beleggingsproducten. Deze financiële ondernemingen kunnen deel uitmaken van een grotere onderneming die ook commerciële bankdiensten aanbiedt, maar ze spelen een unieke rol in het financiële systeem dat de hele economie beïnvloedt.
De beste investeringsbanken zijn grote financiële instellingen die een belangrijke rol spelen bij het faciliteren van geldstromen in de economie. Initiële openbare aanbiedingen zijn bijvoorbeeld een kans voor investeerders om een bedrijf te helpen geld in te zamelen en tegelijkertijd een belang in het bedrijf te verwerven.
Full-service investeringsbanken bieden een breed scala aan zakelijke en beleggingsdiensten. Velen van hen zijn ook eigenaar van of aangesloten bij een consumentenbank. De meeste regelmatige consumenten hebben geen behoefte aan investeringsbankdiensten, maar voor groeiende bedrijven en vermogende particulieren kan een investeringsbank unieke financiële producten en diensten aanbieden om aan uw behoeften te voldoen.
Goldman Sachs
Goldman Sachs is de meest prestigieuze investeringsbank. De bijna 150 jaar oude instelling is een overheidsbedrijf met 917 miljard dollar aan activa vanaf 2017. Meerdere hooggeplaatste overheidsfunctionarissen brachten tijd door bij Goldman, waaronder Amerikaanse schatkistsecretarissen, adviseurs van het Witte Huis en leidinggevende functies bij centrale banken en overheden over de hele wereld. Dit maakt het ongelooflijk invloedrijk en een belangrijke machtshub op
Wall Street.
Hoewel de bank een groot aantal controverses heeft doorstaan, waaronder een rol in de financiële crisis van 2008, houdt zij zich ook bezig met een breed scala aan initiatieven op het gebied van maatschappelijk verantwoord ondernemen.
Enkele belangrijke diensten en divisies zijn onder meer financieel advies en acceptatie, eigen investerings- en kredietportefeuilles, institutionele beleggersdiensten, beleggingsbeheer en private equity. Buiten investment banking is het bedrijf actief met Marcus, een online consumentenbank.
J.P. Morgan Chase
J.P. Morgan Chase is een van de grootste financiële instellingen ter wereld. Dit enorme bedrijf bestaat voornamelijk uit twee divisies. De Chase kant van het bedrijf is een zakelijke en commerciële bank. Het merk J.P. Morgan is meer gericht op investeringen, waaronder investment banking. Het bedrijf heeft een verbijsterende 2,5 biljoen dollar aan activa.
Voor zijn website, zet J.P. Morgan een grote nadruk op fusies en aanwinsten, de winstgevende dienst van het investeringsbankwezen. Andere aanbiedingen omvatten de adviserende diensten, kapitaal het opheffen, en risicobeheer.
Barclays (BCS)
De in 1896 opgerichte Londense investeringsbank uit het Verenigd Koninkrijk haalde de krantenkoppen voor beschuldigingen over manipulatie van de Londense interbancaire rentetarieven en nieuws over het grote aantal banenverlies wereldwijd in 2013. Gesteund door een sterk personeelsbestand van 139.600 werknemers wereldwijd, geeft het jaarverslag 2016 een totaal inkomen van £21.451 miljoen aan, waarvan het segment investment banking £10.533 miljoen heeft bijgedragen. In totaal bedroeg de winst per aandeel £ 0,12. Samen met investment banking is het bedrijf sterk aanwezig in de retail- en commerciële bank- en kaartverwerkingsactiviteiten.
Bank of America Corporation (BAC)
Bank of America Corporation is een Amerikaanse multinationale bank en financiële dienstverlener die een breed scala aan bankdiensten aanbiedt, waaronder investeringsbankieren, hypotheken, handel, makelaardij en kaartdiensten. De divisie Investment Banking is actief in 40 landen over de hele wereld met een totaal netto-inkomen van 18,23 miljard dollar in boekjaar 2017 en droeg 6.953 miljoen dollar bij. De totale winst per aandeel bedroeg 1,56 dollar voor 2017.
Morgan Stanley (MS)
Opgericht in 1935 en met het hoofdkantoor in New York USA, heeft het wereldwijde bedrijf 55.794 medewerkers in dienst, verspreid over meerdere landen. Het bedrijf rapporteerde een netto-omzet van 37,9 miljard dollar in boekjaar 2017, waarvan het segment investment banking 1,4 miljard dollar bijdroeg, oplopend van 1,3 miljard dollar een jaar geleden. De winst per aandeel bedroeg 3,09 dollar. Naast de gebruikelijke kapitaalinzameling, fusies en overnames, bedrijfsherstructureringsdiensten, biedt het bedrijf ook gediversifieerde diensten aan zoals prime brokerage, custodian, settlement en clearing, enz.
Deutsche Bank (DB)
Deutsche Bank, gevestigd in Duitsland en genoteerd aan de beurs van New York, rapporteerde een netto-omzet van 26,4 miljard euro, een daling met 12% op jaarbasis. DB, een van de grootste financiële dienstverleners van Europa, is gespecialiseerd in grensoverschrijdende betalingen, internationale handelsfinanciering, cash management, kaartfinanciering, hypotheken, verzekeringen en de gebruikelijke investeringsbankdiensten. Deutsche is wereldwijd aanwezig met vestigingen in 71 landen.
Citigroep (C)
Citi vindt zijn oorsprong in 1812 en heeft 219.000 medewerkers met activiteiten in 160 landen vanaf 2016. Van de totale omzet van 71,4 miljard dollar die voor 2017 werd gerapporteerd, stegen de bijdragen van investeringsbankieren met 20% ten opzichte van het voorgaande jaar tot 5,17 miljard dollar. De winst per aandeel bedroeg -2,76 dollar. De bank is sterk aanwezig in investment banking, investment management, investment management, private banking en kaartverwerking.
Credit Suisse (DHY)
Met een netto-inkomen van CHF 20,9 miljard en een winst per aandeel van -0,41 in 2017 (rapport), heeft de in Zwitserland gevestigde Credit Suisse groep, die in 1856 werd opgericht, vandaag de dag meer dan 48.000 leden over de hele wereld in meer dan 50 landen. De groep is niet alleen actief op het gebied van investment banking, maar is ook actief op het gebied van belastingen en advies, structurele kredietverlening, leasing van onroerend goed en onderzoek op het gebied van beleggingen.
PJT-partners
PJT Partners is een in New York gevestigd bedrijf dat zich richt op drie belangrijke gebieden: herstructurering en speciale situaties, strategisch advies en Park Hill. Park Hill biedt fondsenwervende activiteiten op wereldwijde schaal.
PJT is in 2013 opgericht door de bekende adviseur Paul J. Taubman.
Enkele van hun beroemde transacties zijn de verkoop van Yahoo aan Verizon en de verkoop van Dreamworks aan Comcast en de verkoop van Starz aan Lionsgate.
Qatalyst
Qatalyst is een van de meest prominente investeringsbedrijven in de technische ruimte. De firma, die door Frank Quattrone wordt geleid, heeft grote overeenkomsten met inbegrip van de verkoop van Nationale Halfgeleider aan HP voor meer dan $6 Miljard geadviseerd.
In feite, in het eerste trimester van 2011, is Qatalyst onder hoogste 3, (met inbegrip van Goldman Sachs en Morgan Stanley) in termen van totale M&A overeenkomstengrootte.
Houlihan Lokey
Houlihan Lokey staat hoog aangeschreven als het gaat om herstructureringen en faillissementsprocedures. In feite werkten zij aan de faillissementsprocedures van Lehman Brothers, Enron en WorldCom.
Houlihan werkt ook op kapitaalmarkten, corporate finance, financiële adviesdiensten en illiquide financiële activa.
Renteverhogingen door de Federal Reserve zijn negatief voor bedrijven die moeten lenen om te groeien, maar kunnen positief zijn voor kredietverstrekkers.
Banken profiteren van de stijging van de creditcard- en bedrijfsleningen, terwijl de stijging van de rentelasten veel trager verloopt. De beste investeringsbanken om klanten van dienst te zijn en toegang te krijgen tot de kapitaalmarkten zijn misschien ook wel de banken die nu en in de komende hogere rentetarieven de beste investeringszin hebben.
